도우인시스 공모주 수요예측, 폴더블폰 관련주 종목일까?
-세계 최초 폴더블 스마트폰용 UTG 양산 업체, 주 고객사 삼성디스플레이
-해당 종목은 키움증권 통해서 청약 신청 가능...온라인 청약 시 수수료 2,000원(우대고객 면제)
도우인시스 공모주 수요예측 결과 지난 7월 11일에 나왔습니다. 이번 상장 타이밍이 주목받는 이유는 삼성전자 스마트폰 신제품 갤럭시 Z시리즈와 관련 있습니다. 해당 기업은 삼성전자와 관련 있습니다. 삼성전자 폴더블폰 디스플레이에 활용되는 초박형 강화유리(UTG, Ultra Thin Glass) 양산합니다. 2019년 세계 최초로 폴더블폰에 탑재된 UTG 선보였는데 그 제품이 바로 갤럭시 Z폴드2 입니다. 그 당시에는 폴더블폰이 실험적인 성격이 짙은 이미지였으나 이제는 많은 사람들이 이용합니다. 얼마 전 삼성전자에서 갤럭시 Z폴드7 공개했습니다. 이 제품의 UTG 양산했던 기업이 이번에 코스닥 상장 예정인 이 포스팅의 주인공입니다.
*이 포스팅은 투자 권유 목적이 아니며, 투자에 따른 책임은 투자하시는 분에게 있습니다.
도우인시스 공모주 관련하여 해당 기업은 2010년 설립된 UTG 전문 기업입니다. 폴더블폰에 쓰이는 UTG 연구개발, 제조, 판매하는 기업이며, 향후 코스닥 상장 예정 시 주식 투자자들에게는 폴더블폰 관련주 종목으로 주목받을 것 같습니다. 얼마 전 삼성전자에서 갤럭시 Z폴드7, Z플립7 같은 새로운 Z시리즈 선보이면서 관련 종목들의 주가 오름세가 돋보였습니다. 이 종목의 상장을 주목하게 되는 이유입니다. 주 고객사 삼성디스플레이 통해서 구글, 샤오미, 오포, 비보 같은 여러 글로벌 고객사 폴더블폰에 적용되는 제품을 공급합니다. UTG를 통해 2025년 1분기 매출액 151.08억 원 벌어들였으며 90.91%의 비중을 차지합니다. 회사 매출에서 UTG가 차지하는 비중이 절대적입니다.
도우인시스 수요예측 결과 나왔습니다. 기관 경쟁률 785.41대 1 나왔습니다. 기관들의 참여 건수는 2,180건이며 6개월 확약 12건, 3개월 확약 18건, 1개월 확약 16건, 15일 확약 14건, 미확약 2,120건 입니다. 따라서 의무보유확약 참여건수 기준 2.75%, 수량 기준 3.58% 입니다. 2,180건 중에 2,066건에서 희망 공모가 밴드 상단 금액(32,000원) 제시하면서 해당 금액이 최종 공모가 금액으로 확정됐습니다. 그 밖에 32,000원 초과 82건 나왔으나 29,000원 미만 24건 있었습니다. 상단 분포 비중 높은 점이 눈에 띄나 의무보유확약을 놓고 보면 무언가의 이유가 있는 것으로 보입니다. 아마도 실적과 관련이 있지 않을까 추측합니다.
2023년 매출액 950.6억 원, 영업이익 78.1억 원, 당기순손실 (16.1억 원)
2024년 매출액 1,417.1억 원, 영업이익 97.0억 원, 당기순이익 152.7억 원
2025년 1분기 매출액 166.4억 원, 영업손실 (19.6억 원), 당기순손실 (26.8억 원)
지난 1분기 영업손실 및 당기순손실 발생하면서 적자 전환했습니다. 1분기와 4분기가 비수기인 영향이 있습니다. 본래 2분기와 3분기에 매출액 높았다고 합니다. 그 배경에는 삼성전자 폴더블폰 제품이 주로 7~8월 출시하는 영향이 큽니다. 이 회사의 UTG 제품 개발 일정을 보면 전년도 10월 시작, 다음해 3~4월 양산 단계, 5월 출하합니다. 이러한 사이클에 의해 매출이 특정 분기에 높아지거나 혹은 낮아집니다. 그럼에도 UTG는 진입 장벽이 높은 분야입니다. 이 회사만의 기술 경쟁력이 높다고 볼 수 있습니다. 도우인시스 수요예측 관련하여 이 부분이 긍정적으로 통하지 않았을까라는 생각을 해봅니다.
도우인시스 공모주 밴드 상단 금액인 32,000원 확정됐습니다.
공모금액 : 공모주식(1,400,000주) x 공모가(32,000원) = 448억 원
-100% 신주모집
시가총액 : 상장예정 주식 수(10,757,022주) x 공모가(32,000원) = 3,442억 원
이 종목은 시가총액 3천억 원대 금액으로 상장 예정입니다. 구주매출이 없고 유통가능물량 26.58%로서 무난합니다. 최근 공모주 시장 분위기가 좋아서 상장 첫 날 어떤 흐름을 나타낼지 주목됩니다.
도우인시스 공모주 청약 일정 및 균등 비례 수량
청약일 : 7월 14일(월) ~ 15일(화)
환불일 : 7월 17일(목)
상장일 : 7월 23일(수, 단독 상장 예정)
주관사 : 키움증권
일반 청약자 주식 수 : 350,000주
균등 및 비례 배정 수량 : 각각 175,000주
유통가능물량 : 26.58%
유사기업 EV / EBITDA : 15.01배
환매청구권 해당사항 없음
청약증거금 : 320,000원(최소 청약 수량 : 20주)
일반청약자 1인당 최고 청약한도(키움증권)
-우대고객 : 33,000주(한도 금액 : 5억 2,800만 원)
-일반고객 : 22,000주(한도 금액 : 3억 5,200만 원)
청약 수수료 : 2,000원(온라인, 우대고객 면제)
[사진 = 도우인시스 공모주 일반청약자 35만 주, 기관투자자 103만 주, 우리사주조합 2만 주 포함하여 총 140만 주 형태로 상장 예정입니다. 최종 공모가 금액 32,000원으로 확정되었으며 주관사 키움증권입니다. 최소 청약 수량 20주이며, 우대고객 및 일반고객에 따라 1인당 최고 청약한도 서로 다릅니다. 수수료 같은 경우에도 우대고객 면제이나 일반고객은 2,000원 입니다. 온라인에서 말입니다. (C) DART 공식 홈페이지]
[사진 = 이 종목의 최종 공모가 32,000원 확정됐습니다. (C) DART 공식 홈페이지]
[사진 = 도우인시스 공모주 청약일정 7월 14일과 15일 이틀에 걸쳐 진행됩니다. 환불일 17일과는 이틀 간격입니다. 일반 청약자 주식 수 35만 주이며 균등 및 비례 각각 17.5만 주입니다. 1인당 균등 배정 수량 과연 기본 1주가 될지는 알 수 없습니다. 현재 시점에서는 단독 상장으로 추정되나 오는 15일은 다른 증권사의 다른 공모주 청약 첫째 날입니다. 비례 배정 노리시는 분은 자금 배분에 대하여 고민하셔야 할 것 같습니다. 그런 점에서 7월 14일보다는 15일 청약 신청하려는 분이 많을 것으로 예상합니다. (C) 키움증권 영웅문 앱]
