한텍 공모주 수요예측, 청약 특징 살펴보니?
-플랜트 건설에 필요한 화공기기 등을 제작 기업, 범현대가 후성그룹의 계열사
-2024년 3분기 매출의 93.5% 화공 사업에서 발생 및 당기순이익 163.9억 원 흑자 기업
한텍 공모주 어떤 특징이 있는지 살펴보도록 하겠습니다. 3월 첫째 주 등장 예정 종목들 중에 하나로서, 2월에 성공적으로 상장했던 모티브링크 및 위너스 등이 형성했던 긍정적인 분위기를 이어갈지 여부에 시선이 쏠리는 종목입니다. 그 분위기 때문에 3월 첫째 주 청약 일정이 있는 종목들이 일반 투자자들의 주목을 받기 쉽습니다. 이 종목은 흑자 기업이며, 2024년 3분기 당기순이익 163.9억 원으로서 2023년의 148.7억 원 기록을 넘었습니다. 재무 여건이 이전에 비해 좋은 것으로 보입니다. 기존주주 물량이 없는 특징도 있습니다. 그 외에 다른 특징들을 살펴볼까 합니다.
*이 포스팅은 투자 권유 목적이 아니며, 투자에 따른 책임은 투자하시는 분에게 있습니다.
*이 종목 수요예측 결과 3월 5일 오후 업데이트 완료했습니다.
한텍 공모주, 화공기기 전문기업...미국 트럼프 행정부 2기 출범 호재 기대감
이 회사는 범현대가로 분류되는 후성그룹 계열사입니다. 1973년 화공기기 제조 시작, 1994년 삼성그룹 인수(삼성정밀화학) 및 1998년 독자 법인 분사, 2011년 후성그룹으로 편입된 회사로서 후성이 지분 100% 보유중입니다. 석유화학 및 액화천연가스(LNG) 등의 플랜트 건설에 쓰이는 화공기기 및 산업용 초저온 가스(액체산소 및 질소 등) 등의 저장을 위한 저장탱크 설계, 제작, 설치를 하는 기업입니다. 최근 매출의 대부분은 화공사업에서 발생합니다. 특히 미국의 도널드 트럼프 행정부 2기 출범으로 LNG 수주를 기대한다고 합니다. 실제로 트럼프 행정부 1기 시절 약 8,000만 달러 규모의 LNG 관련 프로젝트 수주 경험이 있습니다.
한텍 공모주, 3년 전보다 수익성 개선된 흑자 기업
이 회사의 2021년 이후 매년 1,000억 원 이상의 매출을 올렸습니다. 2021년 영업이익 및 당기순이익 적자였으나 이듬해 흑자 전환했습니다. 2023년 매출액 1,786.2억 원, 영업이익 151.9억 원, 당기순이익 148.7억 원 기록했으며 2024년 3분기 매출액 1,152.0억 원, 영업이익 116.2억 원, 당기순이익 163.9억 원 기록했습니다. 특히 2024년 3분기 당기순이익이 2023년 기록 넘어선 점이 눈에 띕니다. 영업이익률도 좋아졌습니다. 2021년 -13.4%였으나 2024년 3분기 10.1%로 올랐습니다. 2024년 3분기 매출액의 93.5%는 화공 사업에서 발생했습니다. 또한 매출액의 70.4%는 수출액입니다. 미국 포함한 북미 및 중동, 아시아가 주요 수출 대상이라고 합니다.
한텍 수요예측 변수는 이것일 수도?
이 종목은 3,309,000주 공모 예정입니다. 희망 공모가 밴드 9,200원 ~ 10,800원입니다. 만약 최종 공모가 10,800원이라고 가정하면 공모금액 357억 원, 시가총액 1,202억 원입니다.(3월 5일 업데이트 : 최종 10,800원 확정) 상장예정 주식 수 11,127,819주로서 유통가능물량 29.74% 입니다. 시가총액이 무난한 특징 치고는 공모금액 무게가 꽤 있습니다. 그 이유는 공모 예정 물량의 3분의 1이 구주매출입니다. 이 부분이 변수가 될 가능성 있습니다. 그럼에도 유통 가능한 기존주주 물량이 없습니다. 얼마 전 성공적으로 상장했던 위너스도 기존주주 물량이 없었습니다.(다만, 위너스는 무게가 가벼운 흑자 기업이라 흥행 가능성 높았음) 수요예측 결과를 통해 의무보유확약이 잘 나올지 여부가 주목되는 종목입니다.
[사진 = 한텍 공모주 매출 흐름 및 주요 재무지표 중에 일부입니다. 영업이익과 당기순이익 2022년부터 흑자였으며, 2024년 3분기 당기순이익은 2023년 전체 금액보다 더 높습니다. 부채비율이 2021년 147.19%에서 2024년 3분기 88.9%로 낮추면서 재무적으로 안정적이며, 수익성에서는 매출액 영업이익률이 2021년 -13.4%에서 2024년 10.1%로 향상된 특징이 있습니다. 아직은 2024년 전체 매출액 발표되지 않았으나 2023년 매출액이 이전 두 해의 기록을 넘었습니다. 재무, 수익, 매출액 모두 이전보다 더 좋아졌습니다. (C) DART 공식 홈페이지]
한텍 공모주 청약 일정 및 주관사
- 청약일 : 3월 6일(목) ~ 7일(금)
- 환불일 : 3월 11일(화)
- 상장일 : 3월 17일(월, 예정)
- 공모가액 확정 및 수요예측 결과 공개 : 3월 5일(수)
(3월 5일 업데이트 : 의무보유확약 참여건수 기준 11.87%, 수량 기준 : 19.74% / 여기에 참여기관 2,451곳이며 경쟁률 951.52대 1 나왔습니다. 참여기관은 올해 종목중에 최다 기록이며, 의무보유확약은 IPO 대어 및 준대어 제외하면 두 기준 모두 10% 넘은 종목 오랜만에 보는 것 같습니다.)
- 주관사 : 대신증권
- 일반 청약자 배정 물량 : 최소 827,250주(균등 최소 413,625주)
- 적용 PER : 14.07배
- 환매청구권 없음
- 상장 직후 유통 가능 물량 : 29.74%
한텍 수요예측 통해서 의무보유확약 공개됩니다. 이전보다 재무 및 수익성이 좋아진 흑자 기업이라는 장점이 있습니다. 시가총액 무게는 무난한 편이며, 3월 첫째 주 상장 예정인 3개 종목 중에 가장 가볍습니다. 반면 구주매출이라는 변수에 대하여 기관들이 어떤 시각을 갖고 있는지 의무보유확약을 통해 알 수 있을 것 같습니다.
[사진 = 한텍 공모주 희망 공모가 밴드 9,200원 ~ 10,800원입니다. 최종 공모가 및 의무보유확약은 오는 3월 5일 수요예측 결과 통해서 공개됩니다.(최종 10,800원 확정) 이 결과에 따라 청약 여부를 결정하는 일반 청약자 분이 많을 것으로 보입니다. 지난 2월 모티브링크, 위너스, 엘케이켐 상장 첫 날 흥행 성공으로 3월 상장 종목 향한 일반 청약자 분들의 관심이 클 것 같습니다. 하지만 3월 종목들의 면면을 보면 전반적으로 청약 신청 여부를 신중하게 판단해야 할 것 같다는 생각도 듭니다. (C) DART 공식 홈페이지]
[사진 = 한텍 청약 수량 최소 20주입니다. 만약 희망 공모가 밴드 상단 10,800원이 최종 공모가 금액이 된다면 청약증거금 108,000원입니다. 해당 금액으로 최소 균등 1주 신청할 수 있습니다. 우대그룹과 일반그룹의 청약한도가 다른 특징도 있습니다. (C) DART 공식 홈페이지]
[사진 = 이 종목의 잠재적 변수가 될지 모르겠지만, 현재 시점에서 국내 증시 분위기가 어수선하게 흘러갑니다. 2월 28일 코스피 -3.39%, 코스닥 -3.49% 하락했습니다.(코스피 2,600선 붕괴) 심지어 달러 및 엔화 환율 올랐습니다. 앞으로의 추이가 어떻게 될지 알 수 없지만, 지난해 12월 국내 증시 분위기가 안좋았을 때 공모주들 중에 무게가 가벼운 종목일 수록 상장 첫 날 흥행했던 기억이 납니다. (C) 네이버 앱]
[사진 = 한텍 청약 기간 2025년 3월 6일부터 7일까지 이틀 동안입니다. 오전 8시부터 오후 4시까지입니다. 환불일 3월 11일이며, 청약 신청 두 번째 날과 4일 간격입니다. 대신증권에서는 균등 및 비례 물량 모두 413,625주 언급됐습니다. 이 종목은 코스닥 상장 예정이며, 주관사 대신증권입니다. (C) 대신 크레온 앱]
